Как цифровая валюта влияет на платежные системы

Цифровая валюта — валюта, существующая в электронной форме, ее нельзя потрогать руками. Видами такой валюты являются: криптовалюты, электронные деньги, виртуальные валюты и цифровые валюты ЦБ (CBDC), оказывающие значительное влияние на платежные системы и денежно-кредитную политику (ДКП). Влияние цифровой валюты можно рассматривать в разных значениях. Например, в платежных системах цифровая валюта способна кратно ускорить международные переводы и транзакции, при этом обеспечивая более качественную защиту данных, чем при операциях с наличными.

Так, перефразированием общих выводов из отчетов Европейского центрального банка (ЕЦБ) была сформулирована цитата: «внедрение цифровых валют способствует улучшению эффективности трансграничных платежей, снижению времени перевода и повышению доступности финансовых услуг». В РФ цифровая валюта имеет тенденцию распространения, например в 2025 году ЦБ РФ планирует осуществить подключение небанковских финпосредников, финансовых платформ, биржевого механизма.

Распространение электронной валюты может создать необходимые условия для повышения результативности связей, посредством которых действия ЦБ РФ, реализуемые в рамках ДКП, окажут влияние на цели данной политики, а именно на занятость населения в экономике страны, экономический рост и/или инфляцию, что говорит о прямом влиянии цифровой валюты на денежно-кредитную политику. Также распространение цифровых валют как дополнение к наличным деньгам повлияет на  уменьшение объемов привлечения финансовых средств для реализации определенных задач. «Центральные банки могут использовать цифровые валюты для реализации прямых механизмов воздействия на экономику, такие как предоставление ликвидности или управление ставками» (European Central Bank, 2020).

Но также стоит не забывать, что цифровая валюта не существует без регуляции на уровне законодательства, т.е ее существование подконтрольно рамкам закона. Стоит упомянуть, что в России был принят Закон «О цифровых финансовых активах» в 2020 году, который контролирует использование цифровых активов, создавая правовую основу для их использования в стране (Федеральный закон РФ от 31.07.2020 № 259-ФЗ).

Без законодательного регулирования цифровые валюты могут стать источником новых рисков и вызовов для финансовой и экономической систем, но при должном регулировании принятие цифровой валюты позволит снизить издержки, вызвать экономический рост путем внедрения инноваций, более дешево и безопасно хранить данные.