Лицензирование ипотечных закладных: защита заемщиков и инвесторов

Ипотечные закладные — инструмент с инвестиционным потенциалом. Низкие риски, высокая доходность и залоговое обеспечение делают их привлекательными. Однако, как специалист по взысканию задолженностей, я отчетливо вижу необходимость регулирования этого рынка. Отсутствие четких правил может привести к серьезным проблемам, особенно для заемщиков. Без должного контроля возрастает вероятность использования недобросовестных методов взыскания.

Ипотечная закладная сравнима с оружием. А для владения оружием требуется лицензия. Аналогия не случайна: закладные могут оказаться в руках непрофессиональных инвесторов, не имеющих достаточной квалификации. В случае просрочки платежей они могут столкнуться с трудностями.

Существует два возможных сценария:

1. Привлечение специализированного оператора. Инвестор приобретает закладную, а в случае просрочки оператор выкупает ее и берет на себя процесс взыскания. Это гарантирует заемщику защиту от некомпетентных действий.
2. Лицензирование инвесторов. Инвестор, получивший лицензию, подтверждает свои знания и право самостоятельно работать с закладными. Лицензия — гарант правовой грамотности и защита прав заемщика. При этом инвестор в любой момент может продать закладную оператору.

Предстоит решить ряд технических вопросов, касающихся сроков действия лицензий, порядка их получения и отзыва, а также функций и ответственности операторов. Это масштабная задача, требующая формирования новой инфраструктуры.