Ольга Александрова: Личный фонд — качественно новый уровень планирования

Спустя два года после появления в России института личных фондов этот инструмент стал реальным трендом в сфере защиты активов. И почти все, что передается в личный фонд — недвижимость: от апартаментов до агрокомплексов. О том, почему этот механизм эффективнее завещания для предотвращения семейных споров, какие объекты в каких регионах России чаще всего передают в фонды, и каких рисков помогают избежать такие структуры в интервью РБК рассказала Ольга Александрова, директор первого в России Агентства по управлению Личными фондами.

— Насколько распространена практика передачи именно недвижимости в активы личных фондов в России? Часто ли учредители выбирают этот путь?

— Исходя из нашей практики за последние два года, могу констатировать, что недвижимость является безусловно доминирующим активом. Около 95% имущества, которое учредители включают в личные фонды, — это именно такие объекты, причем в самом широком спектре. Мы видим разнообразные кейсы: от коммерческой недвижимости до жилой. Был, например, интересный запрос о включении в фонд будущей квартиры в строящемся доме. Также в фонды передаются крупные активы, такие как агрокомплексы, включающие в себя земельные участки, здания и сооружения для производства сельхозпродукции и животноводства. Таким образом, активом фонда может стать как земельный участок и частный дом, так и торговый центр и промышленный объект. Прочие виды активов, которые формально также можно внести в фонд, пока не получили столь массового распространения.

— Должна ли недвижимость находиться на территории России для ее включения в личный фонд?

— Да, это обязательное требование. Ключевой принцип нашей деятельности — строгое следование правовому полю Российской Федерации. Соответственно, мы можем работать только с активами, которые подпадают под юрисдикцию российского законодательства. Поскольку недвижимость, расположенная за пределами РФ, регулируется нормами права других государств, российский личный фонд не может быть для нее корректным владельцем. Поэтому в рамках текущего законодательства мы включаем в фонды исключительно объекты, находящиеся на территории России.

— В каких регионах России вы преимущественно работаете?

— География наших партнеров охватывает практически всю страну. Сейчас наиболее активны запросы из Центральной и Южной части России. В нашей практике успешно реализованы кейсы, например, в Краснодарском крае, Белгородской области. Также мы работали с клиентами из Калининграда, Москвы и областей Центрального федерального округа. Пока не отмечаем значительной активности из регионов Сибири и Дальнего Востока.

— В чем главное преимущество использования личного фонда для владения недвижимостью по сравнению с обычным завещанием? Правда ли, что это помогает избежать споров между наследниками?

— Однозначно, это ключевое преимущество. Механизм личного фонда кардинально снижает риск будущих конфликтов. Но важно подчеркнуть: мы говорим именно о личном фонде, который создается и действует при жизни учредителя, а не о наследственном фонде — это иная правовая конструкция. Личный фонд — это самостоятельный юридический субъект, созданный здесь и сейчас. Недвижимость сразу переходит в его собственность. Все условия будущего распределения благ четко и прозрачно фиксируются в Уставе и правилах управления фонда, которые проходят нотариальное удостоверение и регистрацию в налоговом органе. Внесение изменений в эти документы после регистрации — сложная процедура, прямо регламентированная законом.

Главное же отличие Личного фонда от завещания в самой природе владения. Завещание — это документ, который вступает в силу только после смерти человека. Его можно неоднократно изменять, что иногда приводит к ситуации, когда существует несколько версий, и наследники начинают их оспаривать, особенно при значительных активах. На сегодняшний день, в принципе, оспаривание завещаний стало неким трендом, что только осложняет процедуру наследования.

В случае же Личного фонда, после смерти учредителя право собственности на недвижимость не переходит к наследникам — оно остается за фондом. Наследники или иные лица, указанные учредителем, становятся выгодоприобретателями, получая права строго в том порядке и объеме, которые определяются правилами. Эта прозрачность и необратимость первоначальных распоряжений учредителя делает практически невозможными попытки оспорить распределение активов по принципу «а я думал, что все достанется мне».

— А есть ли обратная сторона медали? Какие основные риски и недостатки вы видите в использовании личного фонда для недвижимости?

— Безусловно, у любой сложной юридической конструкции есть свои нюансы. Ключевой момент, который часто вызывает вопросы у учредителей, — это смена формального владельца. Действительно, после передачи актива право собственности переходит от физического лица к самому личному фонду. Именно этот факт — что недвижимость теперь принадлежит не вам лично, а фонду — может восприниматься как определенный психологический барьер.

Однако, здесь важно отметить, что учредитель сохраняет полный контроль над управлением активами фонда через механизмы, прописанные в уставе. Это во многом аналогично управлению обществом с ограниченной ответственностью, где вы также делегируете права собственности юридическому лицу, но остаетесь бенефициарным владельцем.

Если говорить о юридических рисках, то практика их реализации пока не сформирована — институт личных фондов слишком молод в России, и у нас еще нет обширной судебной статистики. Более четкое понимание потенциальных «подводных камней» появится, вероятно, спустя годы.

Таким образом, на сегодняшний день я не вижу существенных «обратных сторон», которые перевешивали бы преимущества. Личный фонд — это не просто альтернатива завещанию, а качественно иной уровень планирования. Для владения ценной недвижимостью, которую семья хочет сохранить на долгие поколения, он предоставляет беспрецедентный уровень контроля и защиты от внутренних распрей. Однако, этот инструмент требует взвешенного подхода и помощи высококвалифицированных юристов. Прежде чем принимать решение, необходимо четко понять: преимущества долгосрочной стабильности перевешивают текущие затраты и сложности управления.