Обзор рынка ипотеки от компании Frank RG за август 2024 года

Ключевые выводы

1. По итогам августа 2024 года, согласно оценке Frank RG, объем выданных ипотечных кредитов составил 83,9 тысяч штук, что на 8% больше июля 2024 года, на сумму 376 млрд рублей (+5% к июлю 2024 года). Тем не менее, выдачи остаются значительно ниже значений аналогичного периода 2023 года, что обусловлено отменой «Льготной ипотеки» на новостройки с 1 июля 2024 года, изменениями условий по «Семейной ипотеке» и «IT-ипотеке» », а также сохранением ключевой ставки на уровне 18%, которая спровоцировала дальнейший рост ставок по рыночным программам почти до заградительного уровня 20% и более.

В августе 2024 года средний чек по программам на новостройки составил 6,4 млн рублей (-5% к июлю 2024 года; +35% к августу 2023 года). По ипотечным кредитам на готовое жилье средний чек вырос до 4,1 млн рублей (+2%; +14% соответственно), по программам на готовые дома и ИЖС — 5,5 млн рублей (-4%; +42%), по кредитам на рефинансирование средний чек вырос до 5,5 млн руб. (+22%; +40%).

По программам ИЖС выдача ипотеки в августе сократилась. Банки выдали 1,9 тысяч ипотечных кредитов, что вдвое меньше выдач июля 2024 года (-44% к июлю 2024 года; -83% к августу 2023 года) на 38,6 млрд рублей (-36%; -23% соответственно). Доля ИЖС в количестве выданных ипотечных кредитов на земельные участки и готовые дома за месяц выросла на 1 п.п. и составила 24%, а в объеме выдачи снизилась до 57%, что на 1 п.п. ниже показателя июля 2024 года.

В результате отмены «Льготной ипотеки» в структуре выданных ипотечных кредитов произошли значительные изменения: доля новостроек снизилась до 19% (-4 п.п. к июлю 2024 года; -16 п.п. к августу 2023 года); доля готового жилья увеличилась до 63% (+13 п.п. к июлю 2024 года и +17 п.п. к августу 2023 года); доля ИЖС снизилась на 2 п.п. по отношению к прошлому месяцу и достигла минимального значения 2%, доля готовых домов снизилась на 7 п.п. до 7%.

По итогам августа 2024 года выдача ипотеки по программам с государственной поддержкой увеличилась: банки выдали 39,2 тыс. ипотечных кредитов (+32% к июлю 2024 года; -62% к августу 2023 года) на 253 млрд руб. (+21%; -49% соответственно). Доля господдержки в общей выдаче в количественном выражении увеличилась за месяц на 10 п.п. до 47% (-1 п.п. к августу 2023 года), в денежном — на 8 п.п. до 67% (+9 п.п. к августу 2023 года), что обусловлено ростом выдач по программе «Семейной ипотеки».

2. 7 августа 2024 года Банк России принял решение сохранить ключевую ставку на уровне 18%. Средневзвешенные ставки предложения по рыночным программам продолжили рост и составили 20,6-21,6%. Средневзвешенная ставка по «Семейной ипотеке» остается на предельно установленном программой уровне — 6%.

13 сентября Банк России повысил ключевую ставку на 1 п.п. до 19%, что является сигналом к дальнейшему росту ставок по рыночной ипотеке.

3. По оценке Frank RG, на 1 сентября 2024 года объем ипотечного портфеля составил 20,8 трлн рублей.Темп роста ипотечного портфеля в годовом выражении составил 21%. Доля госпрограмм в структуре ипотечного портфеля на 1 августа 2024 года осталась на уровне 45%, увеличившись за год на 19 п.п.

Объем выданных кредитов

В августе 2024 года рынок ипотеки перешел к восстановлению после обвала в июле вслед за отменой «Льготной ипотеки», корректировкой условий по «IT-ипотеке» и «Семейной ипотеке», а также ростом ключевой ставки до 18%. Объем выдачи ипотеки составил 375,6 млрд рублей, что на 5% больше показателя июля 2024 года и на 56% меньше аналогичного периода прошлого года. В количественном выражении выдачи составили 83,9 тысяч штук (+9% к июлю 2024 года; -61% к августу 2023 года).

По рыночным программам объем выданных кредитов снизился относительно прошлого месяца и составил 122,6 млрд рублей, по отношению июлю 2024 года показатель снизился на 17%, к августу 2023 года — на 66%. По программам с государственной поддержкой выдача, напротив, увеличилась по сравнению с июлем 2024 года на 21% и составила 253 млрд рублей. Доля госпрограмм за месяц увеличилась на 8 п.п. до 67%.

Средний размер выданных кредитов в августе также вырос на 2% по отношению к прошлому месяцу, до рекордного значения 4,5 млн руб.

Всего за 8 месяцев 2024 года банки выдали 830,6 тыс. ипотечных кредитов на сумму 3,6 трлн руб., что на 31% меньше аналогичного периода прошлого года.

Ставки

Банком России 7 августа 2024 года Банк России было принято решение сохранить ключевую ставку на уровне 18%. Тем не менее, в августе 2024 года средневзвешенные ставки предложения по рыночным программам продолжили рост и составили 20,6-21,6%. Средневзвешенная ставка по «Семейной ипотеке» остается на предельно установленном программой уровне — 6%.

13 сентября Банк России повысил ключевую ставку на 1 п.п. до 19%, что является сигналом к дальнейшему росту ставок по рыночной ипотеке.

Структура выданных кредитов

По итогам августа 2024 года доля новостроек в структуре выданных ипотечных кредитов снизилась на 4 п.п. по отношению к июлю 2024 года и на 16 п.п. к августу 2023 года до 19%. Доля вторичного рынка, напротив, увеличилась до 63% (+13 п.п. к июлю 2024 года; +17 п.п. к августу 2023 года).

Увеличение выданных ипотечных кредитов на вторичное жилье обусловлено перетоком спроса с первичного рынка при более низкой в среднем стоимостью готовых квартир по сравнению с жильем в новостройках. Тем не менее, объем выдач на вторичном рынке все еще существенно ниже показателей 2023 года ввиду высоких ставок и минимального количества льготных программ, действующих на покупку готовых квартир. Доля готовых домов в структуре выданных ипотечных кредитов составила 7%, снизившись на 7 п.п. к июлю 2024 года и 2 п.п. к августу 2023 года. Доля ИЖС в августе снизилась до 2%.

Продуктовые разрезы

1. Новостройки

По итогам августа 2024 года доля выданных ипотечных кредитов на новостройки составила 19%, снизившись на 4 п.п. к июлю 2024 года и на 16 п.п. к августу 2023 года. В денежном выражении доля составила 28% (-5 п.п. к июлю 2024 года; -14 п.п. к августу 2023 года).

По оценке Frank RG, в августе 2024 года количество выданных ипотечных кредитов на приобретение жилья на первичном рынке составило 16 тысяч штук (-16% к июлю 2024 года; -79 п.п. к августу 2023 года). В денежном выражении выдачи составили 104,5 млрд рублей (-11%; -71% соответственно).

Доля «Льготной ипотеки» в общем количестве выданных ипотечных кредитов на новостройки снизилась до 4% (-27 п.п. к июлю 2024 года; -59 п.п. к августу 2023 года). В денежном выражении доля «Льготной ипотеки» на первичном рынке также снизилась — до 23% (-21 п.п. к июлю 2024 года; -37 п.п. к августу 2023 года).

2. Вторичный рынок

В августе 2024 года доля выданных ипотечных кредитов на вторичном рынке в количественном выражении возросла до 63% (+13 п.п. к июлю 2024 года; +17 п.п. к августу 2023 года), в денежном — до 50%, увеличившись на 17 п.п. по отношению к июлю 2024 года, на 9 п.п. — к августу 2023 года.

По оценке Frank RG, в августе 2024 года банки выдали 53,1 тысяч ипотечных кредитов на вторичном рынке, что на 31% больше показателя июля 2024 года и на 46% меньше августа 2023 года. В денежном выражении выдачи составили 189,3 млрд рублей (+58% к июлю 2024 года; — 47% к августу 2023 года).

3. Рефинансирование

В августе 2024 года доля кредитов на рефинансирование в структуре всех выданных ипотечных кредитов в количественном выражении выросла до 0,4% (+0,2 п.п. к июлю 2024 года; -0,1 п.п. к июлю 2023 года), в денежном выражении — до 0,5% (+0,2 п.п.; без изменений соответственно).

По оценке Frank RG, в августе 2024 года было выдано 311 кредитов (+81% к июлю 2024 года; -70% к августу 2023 года) на сумму 1,72 млрд рублей, что на 121% больше значения июля 2024 года и на 58% меньше аналогичного периода прошлого года.

4. Земельные участки и индивидуальные жилые дома

В августе 2024 года доля ипотечных кредитов на ИЖС, земельные участки и жилые дома в количественном выражении снизилась до 10% (-9 п.п. к июлю 2024 года; -5 п.п. к августу 2023 года). В денежном выражении выдачи также снизились по сравнению с прошлым месяцем, до 18% (-11 п.п. к июлю 2024 года; +4 п.п. к августу 2023 года).

По оценке Frank RG, в августе на ИЖС, земельные участки и жилые дома было выдано 8 тысяч ипотечных кредитов, что на 47% меньше значения прошлого месяца, на сумму 67,5 млрд рублей.

5.  Кредиты по госпрограммам

По итогам июля 2024 года доля госпрограмм в структуре выдачи ипотечных кредитов выросла до 67%, что на 8 п.п. больше показателя июля 2024 года и на 9 п.п. — июля 2023 года. По оценке Frank RG, в анализируемом периоде банки выдали 39,2 тысячи кредитов по госпрограммам (+32% к июлю 2024 года; -62% к августу 2023 года) на сумму 253 млрд руб. (+21%; -49% соответственно).

В августе 2024 года по «Льготной ипотеке» объем выданных кредитов снизился как к июлю 2024 года — на 54%, так и к августу 2023 года на — 89%. По «Семейной ипотеке» показатель вырос на 94% по отношению к прошлому месяцу, но находится все еще ниже уровня объема выдач по отношению к августу 2023 года на 17%. По госпрограмме «IT ипотека» произошло снижение объема выдач на 83% к июню 2024 года, по отношению к аналогичному периоду прошлого года — на 88%.

Ипотечный портфель

По состоянию на 1 августа 2024 года, по оценке Frank RG, объем ипотечного портфеля (с учетом секьюритизации) составил 20,8 трлн руб. в годовом выражении темп роста ипотечного портфеля составил 21%. Доля госпрограмм в структуре ипотечного портфеля на 1 августа 2024 года — 45% (без изменений к 01.08.2024; +19 п.п. к 01.09.2023).

Отчет: pdf

Предыдущее исследование читайте здесь.